Факторинг, лизинг, овердрафт: что выбрать бизнесу

Факторинг

Факторинг — переуступка права требования дебиторской задолженности. Этот инструмент предназначен для поставщиков и производителей товаров, работающих на условиях отсрочки платежа.

Как работает факторинг

Принцип работы этого инструмента лучше объяснить на примере.

Поставщик молочных продуктов заключил договор поставки с гипермаркетом. Покупатель работает с отсрочкой платежа и заплатит за продукты только через три месяца. При этом завод — производитель молочных продуктов, с которым работает поставщик, — просит оплату сразу в день покупки. У поставщика возникает кассовый разрыв: он уже отдал деньги заводу, а оплату от покупателя получит ещё не скоро.

В такой ситуации поможет факторинг. Фактор (банк или факторинговая компания) заплатит поставщику вместо покупателя сразу после поставки товара, а взамен получит право требовать долг от покупателя плюс свою комиссию. Через три месяца гипермаркет заплатит уже фактору.

В результате в выигрыше все: поставщик получает оплату в срок, покупатель — отсрочку платежа, фактор — свою комиссию.

Какие услуги включает факторинг

Помимо финансирования дебиторской задолженности, факторинг включает комплекс сопутствующих услуг для юридических лиц и ИП:

• •

  отслеживание входящих платежей по сделке,

• •

  управление дебиторской задолженностью,

• •

  оценку рисков по сделке,

• •

  покрытие риска неплатежа.

Фактор следит за соблюдением сроков платежей, взаимодействует с покупателями, напоминает о просрочках. Это освобождает поставщика от рутины и даёт возможность сконцентрироваться на бизнесе.

Преимущества и недостатки факторинга

Как и любой другой финансовый инструмент, факторинг имеет сильные и слабые стороны. Рассмотрим их в сравнении с классическим кредитом.

Преимущества

1. При факторинге не нужен залог. В качестве обеспечения выступает право требования дебиторской задолженности.

2. Фактор не контролирует целевое использование кредитных средств. Заёмщик может потратить их по своему усмотрению: на зарплату сотрудникам, арендные или налоговые платежи и другие текущие расходы.

3. При принятии решения по сделке фактор проверяет надёжность покупателя. Поставщик может быть уверен в своих партнёрах.

4. Факторинг не отражается в балансе юридического лица как кредитное обязательство. Это повышает привлекательность компании в глазах потенциальных инвесторов.

Недостатки

1. Ставка по факторингу выше, чем по кредиту. Это более сложный и рискованный инструмент, поэтому он и дороже.

2. Срок финансирования чаще всего составляет 60–90 дней, в редких случаях достигает 200 дней. Кредит же можно взять на год и более.

3. Получить финансирование можно только при поставках с отсрочкой платежа, если это условие зафиксировано в договоре.

Как оформить факторинг

Каждая факторинговая компания требует свой комплект документов, вот основные из них:

• •

  учредительные документы юридического лица,

• •

  финансовая отчётность,

• •

  документы по сделке с покупателем.

Процедура оформления во многих компаниях упрощена. Например, в Альфа-Банке заявление и копии документов можно передавать дистанционно, а договор — подписывать с помощью квалифицированной электронной подписи.

Овердрафт

Овердрафт — разновидность краткосрочного кредита, возможность превысить остаток по расчётному счёту. Эта услуга, как правило, предоставляется постоянным клиентам банка с большими оборотами по счёту.

Как работает овердрафт

Давайте опять рассмотрим на примере поставщика.

Чтобы оплатить текущие расходы, поставщик может обратиться в свой банк за овердрафтом. Ему установят лимит кредитования в зависимости от среднемесячного оборота по счёту. Поставщик сможет выплатить зарплату сотрудникам и арендные платежи, не имея достаточно денег на счёте. Когда он получит оплату от гипермаркета, деньги автоматически пойдут на погашение займа и процентов по нему.

В отличие от факторинга и лизинга, овердрафт не является сложным продуктом. Он предоставляется на короткий срок (30–60 дней) и без обеспечения, его задача — помочь клиенту покрыть текущие кассовые разрывы.

Преимущества и недостатки овердрафта

Как и с предыдущими инструментами, рассмотрим сильные и слабые стороны овердрафта в сравнении с обычным банковским кредитом.

Преимущества

1. Лимит по овердрафту устанавливают один раз, потом уже не придётся согласовывать каждый транш. Когда деньги понадобятся, их можно оперативно использовать.

2. Платить нужно только за дни фактического использования овердрафта. Если не ухóдите в минус, ничего не плáтите.

3. Овердрафт погашается автоматически при поступлении денег на счёт. Часто не приходится предпринимать дополнительных действий, чтобы рассчитаться по долгу.

4. Полученные деньги можно использовать на любые цели. Банк не контролирует, куда они будут направлены.

Недостатки

1. Ставка по овердрафту выше, чем по залоговому кредиту.

2. Короткие сроки и небольшой лимит кредитования позволяют использовать этот инструмент только для покрытия текущих расходов. Для более масштабных целей лучше выбрать другие кредитные продукты.

3. Чтобы получить возможность превысить остаток по счёту, нужно иметь историю сотрудничества с банком и поддерживать значительные обороты на расчётном счёте.

Как оформить овердрафт

Подключить эту услугу несложно, ведь у банка уже есть все основные документы по вашему юридическому лицу. Дополнительно у вас могут запросить текущую отчётность и договоры с партнёрами.

В Альфа-Банке заявление на овердрафт можно заполнить в личном кабинете интернет-банка или мобильного приложения. Лимит будет подключён к счёту автоматически.