Биржа расширяет линейку производных финансовых инструментов — фьючерсов и опционов. С их помощью можно инвестировать в самые разные активы, в том числе нефть, золото, мировые индексы. Подводим результаты срочного рынка Московской биржи: сколько контрактов добавилось в этом году, чего ожидать в будущем и какие интересные возможности появляются у инвесторов.

Новые инструменты

В 2023 г. на Московской бирже появилось 25 новых фьючерсов и множество опционов. С полным списком новых контрактов можно ознакомиться в файле, который закреплен в конце статьи. По данным Московской биржи на начало декабря, на рынке уже торгуется 27 опционов на акции, 3 опциона на валюты, опцион на золото, 107 фьючерсных контрактов и 57 опционов на них. Базисными активами выступают фондовые индексы, акции, валютные пары, процентные ставки, драгоценные и промышленные металлы, нефть, газ и другие товары.

Что появится в будущем

Уже в январе 2024 г. ожидается еще 2 контракта: фьючерсы на ETF, которые повторяют динамику биржевых индексов США Dow Jones и Russell.

Управляющий директор по рынку деривативов Московской биржи Мария Патрикеева осенью анонсировала и другие инструменты. В 2024 г. ожидается запуск фьючерсов на индексы Бразилии, Индии и Турции, не исключается и Китай. Планируется расширять и пул «вечных» фьючерсов. Вероятно, будет увеличиваться количество контрактов, базисным активом которых являются акции.

Одно из интересных направлений — «вечные» фьючерсы. Это однодневные контракты с автопролонгацией: у них нет даты экспирации, но исполнить их при необходимости можно. Эти инструменты появились в апреле 2022 г. и их список продолжает расширяться.

Интересный факт. Московская биржа стала второй после криптоплощадок и первой среди классических бирж в мире, кто запустил торговлю «вечными» фьючерсами.

Почему фьючерсы интересны для инвесторов

• •

  В последние два года российские инвесторы видят, как меняется рынок. Возникают и реализуются инфраструктурные риски, валютные вложения становятся ограниченными, а возможности на внутреннем российском рынке, наоборот, растут.

• •

  Срочный рынок сейчас — одна из безопасных гаваней, через которую можно выйти на мировые рынки. Здесь даже долларовые активы торгуются за рубли, многие контракты расчетные, иностранная инфраструктура не требуется.

• •

  С помощью фьючерсов инвесторы могут торговать всеми ключевыми активами, в том числе валютными парами и контрактами на биржевые фонды с привязкой к индексам. Последние фактически дают возможность инвестировать в мировые рынки — США, Азию, Европу.

• •

  На срочном рынке можно гибко управлять портфелем: использовать различные стратегии инвестирования, спекулировать, проводить диверсификацию и хеджирование, заниматься арбитражем. Все эти возможности доступны для неквалифицированных инвесторов.

Павел Гаврилов, эксперт по фондовому рынку

Альфа-Инвестиции