Рассматриваем, какие паттерны сформировались на графиках российских акций и что это говорит потенциальным инвесторам.

ВТБ

Акции ВТБ продолжают торговаться выше 200-дневной средней, направление которой пока подтверждает развитие среднесрочной тенденции. Бумаги вернулись в область максимального объема IV квартала 2023 г., где теперь находится локальное сопротивление.

Будет данная область преодолена или нет, пока неизвестно, но, как видно на дневном графике, на текущих уровнях завязалась борьба между покупателями и продавцами.

Вывод: консервативным инвесторам пока, как нам представляется, стоит оставаться в стороне. Присоединяться к росту можно будет в районе 0,0254 руб. Тем, кто склонен к риску — любое возвращение к локальному сопротивлению используем для спекулятивной игры на понижение. Защитный стоп-приказ, соответственно, будет находиться на отметке 0,0254 руб. Можно установить цель на уровне локальной поддержки 0,022675 руб.

Аэрофлот

По классическому сценарию происходит смена тренда в акциях Аэрофлота. Речь идет о фигуре «двойное дно», в рамках которой акции авиакомпании, по идее, должны будут подняться вверх на размер фигуры (приблизительно на 6%).

На представленном графике видно, что до появления разворотной модели «двойное дно» акции снижались в рамках выделенного диапазона.

Вывод: уровни выше 37,35 руб. и ниже 38 руб. интересны для спекулятивной игры на повышение. Цель — 40 руб. Сценарий роста подлежит пересмотру, если в процессе реализации фигуры закрытие дня произойдет ниже 37,30 руб.

Алроса

В процессе закрытия «гэпа» образовалась конструкция паттерна «ABCD», вторая часть которого разбита на два равноудаленных движения (ab=cd). В этом случае нас интересует точка «с», расположенная чуть ниже 71 руб.

Вывод: до тех пор, пока акции компании не достигнут 71 руб., участникам рынка лучше оставаться в стороне.

Газпром

Акции Газпрома пока выглядят не интересными для покупки или продажи. Учитывая тенденцию последнего квартала 2023 года и экстремальные значения прошлого и текущего месяца, мы склонны думать, что в рамках построения нанесенной модели может ждать движение в сторону 150 руб.

Вывод: проверять текущее убеждение стоит без какой-либо позиции. Если мы окажемся правы, то включать акции газовой компании стоит в диапазоне 150–152 руб. Цели и риски (стоп-приказ) определим в момент покупки.

ММК

Стоит признать, что вместо классической модели разворота «голова-плечи» и ожидаемого движения в сторону 43 руб., на графике образовался «клин».

В последние дни, после вертикального роста, скорее всего, сработали стоп-приказы «последних продавцов», когда акции компании обновили максимальные значения прошлого года. Теперь, когда направление движения определено, покупать акции компании стоит на понятных для себя уровнях — в тех местах, где можно понять свою ошибку и закрыть позицию с минимальным убытком.

Вывод: стоит подождать формирования комфортных и понятных для нас уровней. Согласно размаху последнего движения (с мая по сентябрь 2023 г.), акции ММК способны подняться до 66 руб.

Графики можно увидеть в файле, прикрепленном в конце материала.

Алан Казиев, старший аналитик Альфа-Банка