Индекс МосБиржи в среду незначительно снизился и закрылся на уровне 2668 пунктов (-0,1%). На рынке наблюдалась пониженная торговая активность: оборот по индексу упал до 45 млрд руб. (-35%). Лучше рынка выглядели акции нефтегазового сектора (+0,3%) на фоне восстановления нефтяных котировок.

На рынке облигаций сегодня преобладали умеренно негативные настроения на фоне высоких ценовых ожиданий предприятий и роста инфляции за неделю. Индекс ОФЗ закрылся на уровне 104,8 пункта (-0,1%). С учётом неоднозначных макроданных сохраняются риски дополнительного ужесточения риторики ЦБ на заседании в эту пятницу.

В среду рубль продолжил дешеветь по отношению к иностранным валютам. Пара CNY/RUB на бирже подорожала до 12,7 руб. (+0,1%), на межбанковском рынке пара USD/RUB выросла до 91,3 руб. (+0,4%), EUR/RUB — до 100,6 руб. (+0,3%).

Цены на нефть Brent в среду восстановились на 1% до $70 за баррель, частично компенсировав потери предыдущего дня. Поддержку котировкам оказало недельное сокращение запасов нефти в США, по данным API, а также приостановка добычи нефти в Мексиканском заливе из-за надвигающийся ураган «Франсин».

В деталях

Один из лучших результатов в составе Индекса МосБиржи показали акции Сургутнефтегаза (+2,8% ап, +0,7% ао). Повышенный спрос может быть связан с ожиданиями ослабления рубля, ведь в таком случае чистая прибыль по итогам года вырастет из-за переоценки валютная «кубышка», что позитивно для будущих дивидендов. Также в лидерах роста были акции Роснефти (+1,1%), ЛУКОЙЛа (+0,9%) и Магнита (+0,8%).

Хуже рынка продолжают выглядеть акции строительных компаний (-3,1%). Лидерами снижения среди ликвидных бумаг были акции ПИК (-3,6%) и Самолета (-2,4%). Предпосылок к росту интереса инвесторов к бумагам сектора пока не видим.

Акции СмартТехГрупп (бренд CarMoney) сегодня выросли на 12,5%. ПСБ сообщил, что намерен довести долю владения в компании до 25%. Для этого объявлена оферта по выкупу акций по цене 2,5 руб. (на 29% выше вчерашнего закрытия). Заявки принимаются до 2 октября. Максимальный объём покупки — 440,9 млн акций (20% от всех бумаг в обращении).

Группа Софтлайн (-0,2%) приобретает контролирующую долю в «Тест АйТи» — разработчике системы управления тестированием. Акции сегодня выглядели чуть лучше рынка. Выручка «Тест АйТи» в прошлом году составила 250 млн руб., что немного в масштабах Софтлайна (оборот в 2023 году — 91 млрд руб.).

Группа Аэрофлот (-1,3%) увеличила пассажиропоток в августе на 13,4% год к году до 5,9 млн человек. Темпы снизились по сравнению с приростом на 14,7% в июле. На внутренних линиях было перевезено 4,7 млн пассажиров (+10,4% год к году), на международных — 1,2 млн (+27,5% год к году).

ТКС Холдинг (-0,9%) сообщил, что интеграция Росбанка завершится через присоединение в качестве филиала к Т-Банку. Менеджмент считает, что это самый эффективный и прозрачный вариант, позволяющий быстро увеличить акционерную стоимость бизнеса.

Акционеры МКПАО «Яндекс» (+0,9%) одобрили дивиденды за I полугодие в размере 80 руб. на акцию. Совокупная выплата составит 29,2 млрд руб. Дивидендная доходность — 2,1%. Последний день для покупки акций под дивиденды — 19 сентября 2024 года.

Недельная инфляция с 3 по 9 сентября выросла на 0,09% против дефляции 0,02% неделей ранее. При этом годовая инфляция составила 8,97%. Также Росстат опубликовал годовую инфляцию за август, которая составила 9,05% против 9,13% на конец июля. Однако ЦБ РФ сегодня представил оперативные данные по мониторингу предприятий: их ценовые ожидания повысились с 21,4% в августе до 21,8% в сентябре.

Минфин РФ сегодня разместил два выпуска ОФЗ на рекордную сумму с июля 2023 года:

• ОФЗ-ПД 26248 на 30,7 млрд руб. при спросе 78,7 млрд руб.; доходность составила 15,98%.

• ОФЗ-ПК 29025 (флоатер) на 67,1 млрд руб. при спросе 242 млрд руб.

Однако ведомство по-прежнему значительно отстаёт от плана по объёму размещения ОФЗ.

Официальные курсы валют от Банка России на завтра: доллар США — 91,26 руб., евро — 100,74 руб., юань — 12,71 руб.

Альфа-Инвестиции