Рассматриваем, какие паттерны сформировались на графиках российских акций и что это говорит потенциальным инвесторам.

Индекс МосБиржи

После преодоления верхней границы «флага» котировки индекса остановились и консолидировались в районе 3230 пунктов. Текущая остановка пока умещается в рамки ранее озвученного сценария, согласно которому мы ждём котировки индекса на отметке 3550 пунктов.

На наш взгляд, обновление максимальных значений текущего месяца подтвердит предрасположенность российского рынка к дальнейшему движению вверх, а также предоставит повод для очередной покупки акций.

Вывод: Движение выше 3235 пунктов стоит использовать для наращивания портфеля. Цель — 3550 пунктов. Пересматривать ожидания и, возможно, сокращать портфель потребуется при условии движения ниже 3215 пунктов.

Аэрофлот

Акции Аэрофлота реализовали «двойное дно», завершив сессию вблизи отметки 40 руб. Однако, если разбирать движение текущего года, участники рынка вправе рассчитывать на отметку 41 руб., которая будет достигнута в процессе построения нескольких паттернов «ABCD». Их также называют равноудалённые движения, связанные между собой коррекционной волной («ВС»).

Вывод: Держать позицию или нет, остаётся решать самостоятельно. В свою очередь мы зафиксировали прибыль 5,9%.

Алроса

Последние две недели акции Алросы консолидируются в районе 70,85 руб, и создают очередные границы, которые позволят определить направление спекулятивной позиции. Напомним, что мы предложили взять в работу конструкцию паттерна «ABCD», определившего область очередного разворота вверх и точку покупки.

Вывод: Защитный стоп-приказ спекулятивной позиции «лонг» стоит расположить чуть ниже 70,50 руб. Тем, кто по каким-то причинам не стал акции Алросы включать в портфель, возможно, стоит пересмотреть своё мнение после достижения 72 руб. Согласно нашим ожиданиям, акции компании способны подняться до 78 руб. и выше.

ВТБ

Достаточно серьёзное движение вверх мы ожидаем увидеть в акциях банка ВТБ: на дневном графике, как нам представляется, формируется перевёрнутая модель «голова – плечи». На момент составления текущего комментария идёт работа над построением второго плеча.

Вывод: Формирование спекулятивной позиции «лонг» можно разложить на несколько этапов. Первую покупку можно совершить на текущих уровнях и вторую – после движения выше 0,0256 руб. Цель – 0,0285 руб. Защитный стоп-приказ можно расположить здесь или в любом другом месте.

Газпром

Последние экстремальные точки вверху и внизу были сформированы по отношению друг к другу ближе предыдущих. Таким образом, соединяя их прямой линией, можно сделать вывод о построении «равностороннего треугольника», левая часть которого может определить размах будущего движения. Но мы пошли дальше — взяли импульс текущего года, повторение которого позволит акциям Газпрома достичь 175,70 руб.

В настоящее время акции компании находятся ниже «фильтрационной зоны», которую мы выделили пунктирными линиями. Преодоление этой области снизу вверх, на наш взгляд, повысит вероятность описанного выше сценария.

Вывод: До движения выше 165,65 руб. предлагаем оставаться без позиции.

ММК

Текущая ситуация в акциях ММК интересна тем, что после отказа от реализации классической модели разворота «голова – плечи» участники рынка стали разыгрывать сценарий «клина».

Накануне появились новые вводные, способные повлиять на текущий рост: он может как прекратиться, так и быть разбитым на несколько этапов — зигзаги. Речь идёт о «длинноногом доджи», который появляется в переломных местах, и классической дивергенции, одновременное появление которых мы бы не стали игнорировать.

Вывод: В случае закрытия дня ниже 58,40 руб. вероятность движения в сторону 200-дневной средней повысится. Поэтому, как нам представляется, защитный стоп-приказ длинной позиции имеет смысл расположить на отметке 57,80 руб.

Графики можно увидеть в файле, прикреплённом в конце материала.

Алан Казиев, старший аналитик Альфа-Банка