В России есть национальная цель по росту фондового рынка. Указ о целях развития РФ предполагает рост рынка до 66% и 75% от ВВП к 2030 и 2036 годам соответственно. Так, индекс Мосбиржи может достичь 9000 пунктов через шесть лет и 14500 — через 12. Ежегодные темпы роста фондового рынка могут составить порядка 18% до 2023 года. Ради реализации этой цели государство готово предоставить инвесторам различные стимулы, в том числе налоговые льготы и вычеты.

Льгота на долгосрочное владение

В законодательстве предусмотрена льгота на долгосрочное владение (ЛДВ) ценными бумагами. Если инвестор после покупки держит бумагу в портфеле более трёх лет, прибыль от её последующей продажи не будет облагаться налогом. ЛДВ распространяется на торговые операции по акциям, облигациям, паям ПИФов и ОПИФов. Размер базы для налогового вычета — 3 млн руб. за каждый год владения, то есть 9 млн руб. за три года. Дивиденды и купоны в доходах не учитываются.

С 1 января 2025 года ЛДВ будет отменена для иностранных ценных бумаг, кроме бумаг стран ЕАЭС (Федеральный закон от 23.03.2024 № 58-ФЗ). Но если трёхлетний срок владения закончится в течение 2024 года, то по всем иностранным бумагам будет применена ЛДВ. Льгота распространяется и на замещающие облигации. Кроме того, согласно поправкам в Налоговый кодекс, к сроку владения замещающими облигациями может быть прибавлен период владения еврооблигациями до их замены, если бумага была приобретена до 1 марта 2022 года.

Если же компания входит в перечень высокотехнологичных, минимальный срок владения для освобождения от уплаты НДФЛ на доходы по ценным бумагам снижается до одного года. Льгота действует до 2027 года.

Налоговый вычет на убытки прошлых лет

Инвестор может уменьшить базу расчёта налога от операций с ценными бумаги в текущем периоде за счёт убытков по торговым операциям, которые он понёс в прошлых периодах. Учитываются убытки за последние 10 лет. Для получения вычета необходимо подать декларацию 3-НДФЛ. Налоговый вычет распространяется на ценные бумаги и производные финансовые инструменты (ПФИ), обращающиеся на организованном рынке ценных бумаг.

Финансовые результаты по этим двум категориям бумаг учитываются отдельно. Например, нельзя уменьшить налог с дохода по облигациям за счёт убытка, понесённого от торгов опционами. Для уменьшения налога с дохода по операциям с акциями и облигациями можно использовать только убыток прошлых лет по этим инструментам, по опционам — нельзя, и наоборот.

При этом если убыток в прошлых периодах и доход в текущем были получены у разных брокеров, это не будет проблемой, убыток всё равно можно будет использовать для получения налогового вычета. Налоговый вычет не распространяется на счета ИИС.

ИИС-3

Запущенный с января 2024 года ИИС-3 объединяет налоговые преимущества инвестиционных счетов предыдущих двух типов. Во-первых, инвестор получает возможность вернуть часть НДФЛ, уплаченных по другим видам доходов. За каждый год можно вернуть уплаченные налоги в размере 13–15% от суммы, внесённой на ИИС в этом году, но не более, чем с 400 тыс. руб. Таким образом, максимальная сумма возврата составит 52 тыс. руб. при совокупных доходах инвестора до 2,4 млн руб. в год и 60 тыс. руб. при суммарных доходах выше этой суммы.

Во-вторых, помимо налогового вычета, инвестор освобождается от уплаты НДФЛ с доходов от инвестиций, если при закрытии счёта сумма дохода не превысит 30 млн руб. Если доход больше — заплатить НДФЛ нужно будет только с суммы превышения. Доход считается совокупно по всем счетам ИИС, закрытым в один календарный год. В отличие от ЛДВ, инвестор не обязан держать бумагу в портфеле все три года.

Минимальный срок действия ИИС-3 для получения налоговых льгот составляет пять лет и будет постепенно увеличиваться до 10 лет.

Альфа-Инвестиции