Какие бумаги точно нужно добавить в свой портфель во время перемен
Торги на рынках постепенно возобновляются, а это значит, перед инвесторами снова встаёт выбор — во что вкладывать деньгй Стоит ли покупать рискованные активы или формировать портфель из облигаций и золота?
Первое, о чём нужно помнить всегда — придерживайтесь своей стратегии. Именно тогда когда рынок штормит, стратегия спасает от необдуманных решений и паники.
Потенциальная доходность акций способна обогнать растущую инфляцию, даже когда мировые центробанки повышают ключевые ставки. Поэтому акции до сих пор остаются предпочтительным классом активов.
В условиях кризисов, когда отрасли страдают от разрыва цепочек поставок, подорожания иностранных товаров или комплектующих, снижением покупательской способности — в акции стоит инвестировать на долгосрочный горизонт.
Повышение ставок негативно отражаются на компаниях с большими кредитами, так как высокие ставки не позволяют им рефинансировать свои долги на выгодных условиях. Поэтому обращайте внимание на бизнесы, которые генерируют прибыль прямо сейчас, а не ожидают высокую прибыль в будущем.
В период неопределённости профессиональные портфельные управляющие предпочитают сокращать риски и перекладываться в низкорискованные активы, например, облигации.
Надёжными облигациями традиционно считаются облигации федерального займа (ОФЗ), выпущенные Министерством Финансов. ОФЗ являются индикатором определяющим стоимость денег в экономике на разный срок. Помимо надёжности они ликвидны, и их можно быстро продать, если ситуация изменится.
ОФЗ можно спекулировать, особенно если Центральный Банк снижает ключевые ставки. При снижении процентных ставок цены на облигации растут, и чем больше срок облигации, тем значительней рост. Тем не менее стоит понимать, что цены на облигации растут в основном на ожиданиях дальнейшего снижения ставки. Но даже если облигации не растут в цене, инвестор всё равно будет получать купоны.
Если инвестор готов брать на себе больший риск можно присмотреться к качественным именам в корпоративном секторе. Обычно они имеют премию к сопоставимым по срокам ОФЗ от 0,5% до 1,5%.
При выборе облигаций нужно обращать внимание на высокое кредитное качество компаний. Узнать, насколько надёжна компания, можно по специальному рейтингу надёжности, которую определяют рейтинговые агентства, такие как «Эксперт РА» или АКРА.
В кризисные периоды компании с высокими долгами и низкими доходами могут допустить дефолт. Чем выше доходность — тем выше риск. Поэтому инвесторам в текущее время стоит сторониться корпоративных облигаций с высокой доходностью, так как они отражают высокие риски неплатежей по долгу.
Инвесторы традиционно выбирают золото в периоды кризисов, потому что золото — это защитный актив. Оно ликвидно, практически не обесценивается. Для российского инвестора золото — один из немногих безопасных альтернатив накоплениям в долларовой валюте, которые также позволяют защитить капитал от инфляционного давления.
В качестве дополнительных инструментов для диверсификации портфеля могут выступать различные валюты. Покупая иностранную валюту, вы снимаете с себя риск локальной инфляции в стране, которая эту валюту выпустила.
Курс валюты меняется быстро и спрогнозировать его невозможно, так как это зависит от многих факторов. Сейчас курс определяется потоками от экспорта, импорта и локальным спросом.
Например, сейчас экспорт из России сейчас стал выше импорта. Это является почвой для укрепления рубля по отношению к доллару и евро. Также требования Центрального Банка об обязательной продаже части валютной выручки экспортеров укрепляет рубль.
Чтобы не потерять деньги, опытные инвесторы выбирают разные бумаги для вложений в разные рынки, отрасли и страны. Это называется «диверсифицировать портфель». Задача — распределить деньги между активами таким образом, чтобы они приносили доход, а в кризис — сохраняли вложения.
С компаниями во времена кризисов могут происходить разные несчастья: они могут обанкротиться, попасть под санкции и т.д. Это нормально для экономики, но вот инвестор может потерять деньги, особенно кто оказался не готов к таким рискам, в панике распродают свои активы, чтобы сохранить хоть какие-то деньги.
Будьте готовы к таким неприятностям не только психологически. Распределяйте активы в своём портфеле по разным компаниям, странам, отраслям. И не пренебрегайте защитными инструментами — к ним относятся, например, золото или облигации.
Популярно сейчас
1 октября в 14:28
Как Альфа-Рейтинг помогает обыгрывать рынок акций
26 сентября в 16:45
Какие акции купили бы в России Маркс и Энгельс
26 сентября в 12:20
Во что инвестируют люди с разным достатком: анализ больших данных Альфа-Инвестиций
Читайте также
Как начать инвестировать
Понадобится всего несколько минут. Счёт откроется с базовым тарифом «Инвестор»
Или пользуйтесь Альфа-Инвестициями Онлайн в любимом браузере
А вместе с ними можем привезти бесплатную Альфа-Карту
🤓 Что такое акции и как на них можно заработать?
Акция — это часть компании, которую может купить каждый. Она дорожает, когда бизнес компании растёт, но может и дешеветь, если у компании проблемы. Когда компания получает прибыль, акционерам выплачивают дивиденды. Если удачно вложиться, можно увеличить свой капитал на десятки процентов
🤓 Что такое облигации и как на них заработать?
Облигации — это долговые обязательства, на которых можно заработать. Их выпускают компании или государства, которые обязуются вернуть стоимость бумаг в срок, а до тех пор регулярно платят проценты по долгу — купоны Инвесторы могут покупать и продавать облигации на бирже. Их цена может меняться, но купонная выплата приносит гарантированный доход
🤓 Что такое фонды и как на них заработать?
Биржевой фонд — это готовый набор ценных бумаг. Инвестиционные компании собирают большой портфель привлекательных активов (фонд), делят его на доли (паи) и продают их на бирже инвесторам. Купить пай проще и выгоднее, чем собрать аналогичный портфель самому. Когда активы в фонде дорожают, дорожают и его паи, и инвесторы получают доход
🤓 Почему стоит покупать валюту на бирже?
На бирже самый выгодный курс валюты. Банки и обменные пункты закладывают в курс обмена свою комиссию и «запас» на случай изменения курса. На бирже каждый может покупать и продавать валюту без посредников по тому курсу, который есть на рынке прямо сейчас
Другие предложения для инвестиций
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией