Управляемые Облигации Альфа-Капитал

В пятницу есть смысл вывести избыточную ликвидность на банковский счет и подержать там на накопительном счету до понедельника, ибо всё равно в выходные торги не проводятся либо же они слишком вялые. Например, по тикеру $AKMB очень вялые даже в те выходные, когда ммвб работает.

После открытия брокерского счета в Альфа Инвестициях сколько-то месяцев давало вывести в маржу около 30 тысяч, точно не помню сколько. Сделки окончательно рассчитываются на следующий день, а в пятницу продаешь какой-нибудь фонд $BCSG или $AKGD и уже можешь сразу вывести кэш. Было удобно.

Потом как будто порезали лимиты. И уже много месяцев лимит вывода по нерассчитанным окончательно сделкам держится 5500₽. То есть вечером в пятницу я могу вывести не более х+5500, где х - сумма кэша ₽, которая была в портфеле на начало дня.

Поддержка не смогла подсказать где у меня установлен лимит 5500 в настройках, могу ли я его как-то поменять, за что применили порезку счета.

Какое у вас ограничение вывода в маржу? Менялся ли этот лимит за время жизни счёта?

Нам кажется что пенсия это так далеко и мы не доживём. Это не так. Все очень скоротечно, вся жизнь это как один миг, и вот вы оказались дома с пенсией 30к. Работать вы уже не можете и кроме пенсии на карту вам ничего не приходит. Можно ли прожить? С голода не умрете, но жизнь будет очень аскетичной. Без разных Шарм эль Шейхов и Паттай. Отсюда: готовьте сани летом - собирайте подушку: фонды, валюта, чтобы у вас было хотя бы миллионов 5, тогда хватит и на турецкую Аланию раз в году.$AKMB $SBBY 

сколько насобирали?)

Что купить, чтобы спать спокойно в любые времена? 😴 Кеш, акции, золото или облигации?

Сейчас этот вопрос актуален как никогда. На нашем рынке постоянно сменяются циклы: то затяжная высокая ставка ЦБ, то разгон инфляции, то бурный рост, то резкие коррекции. Пытаться угадать идеальный момент для входа в конкретную бумагу, как правило, ведет к выгоранию и потере депозита. 📉

Именно для этого легенды инвестиций придумали концепцию «вечного» портфеля Гарри Брауна и «всепогодной» стратегии Рэя Далио. Суть подхода проста: собрать такую комбинацию активов, которая будет чувствовать себя уверенно при любом экономическом сценарии. Когда один класс активов падает, другой это полностью компенсирует.

В классической модели портфель делится на 4 равные части по 25%. Вот как это реализуется на российском рынке прямо сейчас:

1. Акции (расчет на рост экономики): 25% Необходимы для обгона инфляции на долгосрочном горизонте. Чтобы не тратить время на выбор отдельных бумаг и снизить риски, проще использовать БПИФы на индекс Мосбиржи (IMOEX). Напрмиер - $AKME фонд от Альфа

Альтернатива (сток-пикинг): топ-5 тяжеловесов индекса с понятным бизнесом и стабильными дивидендами (Сбербанк, Лукойл, Роснефть, Яндекс).

1. Золото (защита от инфляции и девальвации): 25% Поскольку золото номинировано в валюте, на отечественном рынке оно исторически выступает хеджем против ослабления рубля и геополитических шоков.

Что брать: инструмент GLDRUB_TOM (покупка золота на бирже с минимальным спредом) или биржевые фонды (GOLD, TGLD, Фонд Золота от Альфа-Капитал ).

Альтернатива: «золотые» облигации (Селигдар, Полюс), купон и номинал которых привязаны к стоимости грамма золота.

1. Денежный рынок (ликвидность и ставка): 25% В период жесткой ДКП это оптимальный инструмент для паркинга кэша. У этих фондов нулевая волатильность, их график идет строго вверх, а доходность привязана к ставкам денежного рынка (RUSFAR), то есть следует за ключевой ставкой ЦБ. Что брать: $AKMM LQDT (ВИМ), SBMM (Первая)

2. Облигации (защита на случай падения ставок): 25% Оптиммально фикс +флоатеры. Если нет желания разбираться в тонкостях облигаций, то можно просто купить фонд -$AKMB

Эксперимент: проверяем всепогодную модель в реальном времени Чтобы проверить теорию практикой, 25 мая я открыл тестовый всепогодный портфель из фондов в приложении Альфа-Инвестиций. Капитал небольшой - всего 5000 рублей, задача проверить на практике эффективность гипотезы в наших реалиях!

Текущий состав и результаты:

Денежный рынок Альфа-Капитал (9 шт.): 1 544 ₽ (+0,78%). Стабильно генерирует плюс при высокой ставке.

Управляемые Облигации (781 шт.): 1 557 ₽ (+0,29%). За счет гибкой структуры фонда позиция удерживается в зеленой зоне.

Управляемые Российские акции (7 шт.): 1 272 ₽ (-2,68%). Долгосрочный компонент, сейчас позиция ожидаемо снизилась на общей коррекции рынка.

Золото Альфа-Капитал (2 шт.): 443,84 ₽ (-4,76%). Защитный актив, ушедший в локальную коррекцию после сильного среднесрочного ралли.

Результаты - на второй картинке

Рубли РФ: 157,18 ₽. Свободный остаток на счете.

Итог на сегодня: общая стоимость портфеля составляет 4 974 ₽. Просадка за все время составляет всего -0,84% (-40,77 ₽). Для сравнения: индекс акций за этот же период падал значительно сильнее. Портфель полностью оправдывает свою задачу по сглаживанию волатильности, но правда чистый фин. рез. в минусе!

Планирую удерживать этот состав до конца года, чтобы на практике сравнить его доходность и просадку с чистым индексом Мосбиржи.

Буду делиться с вами результами каждую неделю!

Механика управления: ребалансировка Эта стратегия не предполагает спекуляций. Единственное регулярное действие заключается в ребалансировке раз в полгода или год. Если за это время акции вырастут и их доля составит, например, 32%, а золото просядет до 18%, мы просто продаем излишек акций и докупаем подешевевшее золото, возвращая структуру к исходным 25% на каждый актив. 🤝

Как относитесь к концепции?

Имеет право на жизнь на нашем рынке?👇