В подарок — стабильность. Портфель на 2026 год

После бурного 2025 года многие инвесторы загадывают одно желание — стабильность. А лучшим подарком был бы портфель, который может спокойно расти и не требовать внимания. Рассказываем, как вложить деньги, чтобы загаданное сбылось.

Перед новым годом мы подготовили сбалансированный и доступный портфель. Обычно подобные стратегии формируются в рамках доверительного управления и требуют существенно большего объёма инвестиций, но на этот раз портфель можно собрать на сумму до 30 тыс. руб. Он уже второй год подряд опережает рынок и может стать опорой в 2026 году.

Что в составе портфеля

Последние годы научили инвесторов главному: важна не только доходность, но и способность портфеля сохранять устойчивость в разные фазы рынка. Именно поэтому всё больше внимания привлекают сбалансированные решения, где есть и рост, и защита в виде контролируемого риска.

Эксперты Альфа-Инвестиций подготовили специальную подборку активов для сбалансированного портфеля специально под рыночные условия 2026 года.

🔹 60% — Спокойствие 🛡️

Инструменты долгового рынка: ОФЗ 26246 и фонд Альфа-Капитал Управляемые облигации (AKMB).

В 2026 году ожидается продолжение цикла снижения процентных ставок. Для облигаций это, как правило, позитивный сценарий: по мере снижения ставок растёт стоимость бумаг с фиксированным купоном, особенно с длинным сроком погашения.

Дополняет облигационную часть фонд AKMB — готовое решение для тех, кто хочет получить доходность на долговом рынке без необходимости самостоятельно управлять набором бумаг. Цель фонда — долгосрочная доходность, которая потенциально может превышать ставки по рублёвым депозитам в крупнейших банках.

🔹 40% — Потенциал 🚀

Акции крупнейших российских компаний: Сбербанк, Т-Технологии, Полюс и Яндекс.

Снижение ставок благоприятно влияет и на банковский сектор. Поэтому в портфеле представлены наиболее крупные и стабильные представители отрасли.

Отдельное место в портфеле занимает Полюс. Акции выигрывают от глобального тренда на рост золота, фундаментальные причины для которого сохраняются. Также акции могут получить дополнительную поддержку в случае ослабления рубля в 2026 году.

Акции Яндекса сохраняют статус технологического фаворита российского IT-сектора. Бизнес выигрывает от снижения ставок из-за активизации деловой активности и расширения бюджетов на рекламу со стороны своих клиентов. Диверсификация бизнеса позволяет стремительно наращивать доходы и предлагать потребителям всё больше новых услуг.

Пример распределения активов

В таблице представлено распределение активов по состоянию на 8 декабря 2025 года. Важно отметить, что это пример, чтобы показать, как разместить активы в портфель до 30 тыс. руб. Инвестор может сделать другое соотношение, в зависимости от своего риск-профиля.

На что способен портфель

Предложенная конфигурация портфеля позволяет участвовать в росте фондового рынка, но при этом не зависеть от его краткосрочных колебаний. Эта структура уже доказала свою эффективность в прошлом.

✔ С начала 2025 года по состоянию на 9 декабря портфель, собранный в тех же пропорциях в конце 2024 года, показал рост на 25,7%, в то время как Индекс МосБиржи полной доходности за этот же период вырос на 0,5% — всё с учётом дивидендов и купонов.

✔ По итогам 2024 года доходность аналогичного портфеля составила 10,6%, против 1,6% у Индекса МосБиржи полной доходности.

Два года подряд портфель сохраняет стабильность и опережает рынок по доходности.

Альфа-Инвестиции