Факторинг, лизинг, овердрафт: что выбрать бизнесу

Факторинг

Факторинг — переуступка права требования дебиторской задолженности. Этот финансовый инструмент предназначен для поставщиков и производителей товаров, работающих на условиях отсрочки платежа.

Как это работает

Объясним на примере. Поставщик молочных продуктов заключил договор поставки с гипермаркетом. Покупатель работает с отсрочкой платежа и заплатит за продукты только через три месяца. При этом завод — производитель молочных продуктов, с которым работает поставщик, — просит оплату сразу в день покупки. У поставщика возникает кассовый разрыв: он уже отдал деньги заводу, а оплату от покупателя получит ещё не скоро.

Тогда фактор (факторинговая компания или агент) заплатит поставщику вместо покупателя сразу после поставки товара, а взамен получит право требовать долг от покупателя плюс свою комиссию. Спустя три месяца гипермаркет заплатит уже фактору.

Это выгодный вариант для всех: поставщик получает оплату в срок, покупатель — отсрочку платежа, фактор — свою комиссию.

Какие услуги включает факторинг

В этот комплекс услуг входят:

• •

  отслеживание входящих платежей по сделке;

• •

  управление дебиторской задолженностью;

• •

  оценка рисков по сделке;

• •

  покрытие риска неплатежа.

Фактор следит за своевременностью внесения платежей, взаимодействует с покупателями, напоминает о необходимости вернуть долг. Это освобождает поставщика от рутины и даёт возможность сконцентрироваться на текущей деятельности.

Преимущества и недостатки

Рассмотрим слабые и сильные стороны инструмента в сравнении с классическим кредитом.

Преимущества

1. Не нужен залог. В качестве обеспечения выступает право требования дебиторской задолженности

2. Отсутствует контроль за использованием денег. Заёмщик может потратить их по своему усмотрению: на зарплату сотрудникам, арендные или налоговые платежи и другие текущие расходы

3. Фактор проверяет надёжность покупателя. Поставщик может быть уверен в своих партнёрах

4. Не отражается в балансе юридического лица как кредитное обязательство. Это повышает привлекательность компании в глазах потенциальных инвесторов

Недостатки

1. Нельзя привлечь дополнительные средства — размер финансирования равен сумме поставки

2. Факторинговая компания работает только при поставках с отсрочкой платежа, зафиксированной в договоре

3. Надо собрать три комплекта документов: по собственному бизнесу, поставкам и клиентам, с которых фактор имеет право взыскать долг

Ставка по факторингу не фиксирована, на её размер влияют несколько параметров. Среди них период отсрочки платежа, размер финансирования, количество дебиторов.

Как оформить

Каждая факторинговая компания требует свой комплект документов, вот основные из них:

• •

  учредительные документы;

• •

  финансовая отчётность;

• •

  документы по сделке с покупателем.

Процедура оформления во многих компаниях упрощена. Например, в Альфа-Банке заявление и копии документов можно передавать дистанционно, а договор подписывать с помощью квалифицированной электронной подписи.

Овердрафт

Овердрафт — один из вариантов краткосрочного кредита, возможность взять деньги сверх остатка на расчётном счёте. Эту услугу банк предоставляет клиентам, поддерживающим обороты в банке.

Как работает

Рассмотрим на примере того же поставщика. Он уже подключил овердрафт, но воспользуется лимитом только при необходимости. Например, у него ломается машина, на которой водитель-экспедитор доставляет продукцию в гипермаркет, а денег на расчётном счёте пока нет.

Тогда он оплачивает ремонт автомобиля за счёт одобренного ранее займа (в рамках предоставленного лимита), а при первом же поступлении денег на счёт гасит долг автоматически.

В отличие от факторинга и лизинга, краткосрочное кредитование не является сложным продуктом. Оно предоставляется на короткий срок (60–90 дней) без залога и обеспечения, его задача — помочь клиенту покрыть текущие кассовые разрывы.

Преимущества и недостатки

Рассмотрим плюсы и минусы инструмента в сравнении с обычным банковским кредитом.

Плюсы

1. Лимит устанавливают один раз, согласовывать каждый транш не нужно. Когда деньги понадобятся, их можно оперативно использовать

2. Не требует залога и обеспечения

3. Платить нужно только за те дни, когда были использованы деньги из лимита. Проценты начисляют только на потраченную часть лимита

4. Полученные деньги можно потратить на любые цели. Кредитор не контролирует, куда они будут направлены

5. Долг будет погашен автоматически при поступлении денег на счёт

Минусы

1. Деньги выдают на небольшой срок, разрешённый лимит зависит от оборотов бизнеса. Поэтому инструмент подходит только для покрытия текущих расходов

2. Ставка выше, чем при кредитовании с залогом

3. Чтобы получить возможность превышать остаток по счёту, нужно иметь историю сотрудничества с кредитором и поддерживать значительные обороты на расчётном счёте

Как оформить

Чтобы получить деньги:

• •

  заполните заявление на овердрафт онлайн;

• •

  получите одобрение;

• •

  подпишите документы.

Подключение услуги бесплатно, платить предстоит только за фактическое использование лимита.